Miliarder Barry Sternlicht jest zainwestowany w te wysoko dochodowe akcje. Czy to doskonała okazja?

Rynki nie grają ostatnio dobrze swoimi kartami. Pomimo mniej niż idealnej sytuacji gospodarczej, istnieje kilka ładnych akcji, które płacą wysokie zyski z dywidendy i mogą służyć jako defensywny składnik portfela. W jedną z takich akcji zainwestował miliarder Barry Sternlicht.

Fed (bank centralny USA) podniósł stopy procentowe o 0,25 punktu procentowego, choć niektórzy oczekiwali, że tego nie zrobi, biorąc pod uwagę ostatnie upadki banków. Miliarder Barry Sternlicht, współzałożyciel i prezes Starwood Capital, uważa, że podwyżka stóp była niepotrzebna i przyniosła efekt odwrotny do zamierzonego.

Jerome Powell, przewodniczący Fed, wyraźnie nie musiał robić tego, co zrobił.

Chociaż Sternlicht obawia się wpływu podwyżki stóp na gospodarkę, jest mocno zainwestowany w MFA Financial $MFA, akcje dywidendowe z 15% stopą zwrotu.

Wykres ceny akcji w ciągu ostatnich 5 lat.

MFA Financial jest zorganizowany jako REIT (real estate investment trust) z portfelem składającym się głównie z całych kredytów mieszkaniowych, mieszkaniowych i komercyjnych papierów wartościowych na nieruchomości oraz aktywów związanych z MSR (Mortgage Servicing Rights). Na koniec ubiegłego roku portfel inwestycyjny MFA wynosił 8 mld dolarów, co oznacza spadek z 8,3 mld dolarów na koniec IV kwartału 2021 roku.

MFA Financial skupia się na dywersyfikacji swojego portfela i odpowiednim zarządzaniu ryzykiem, co powinno pomóc firmie w nawigacji po trudnych warunkach gospodarczych. Ponadto wydaje się, że firma jest w stanie utrzymać silną stopę zwrotu ze swojego portfela, co dodatkowo wspiera zaufanie Sternlichta do jej potencjału wzrostu.

Sternlicht, który obawia się wpływu rosnących stóp procentowych na gospodarkę, posiada w swoim portfelu do 68% udziałów MFA. Obecnie posiada 10 638 539 akcji o wartości 97,13 mln dolarów. Kwartalna wypłata dywidendy MFA wynosi 0,35 USD, co daje 15,3%.

Stephen Laws, analityk Raymond James, ma pozytywną perspektywę dla MFA w oparciu o selektywne nowe inwestycje, konserwatywną dźwignię, silne zwroty z portfela i akcje notowane na poziomie ~80% ekonomicznej wartości księgowej.

Biorąc pod uwagę nasze perspektywy atrakcyjnych zwrotów z portfela, zwiększoną koncentrację na pożyczkach biznesowych i obecną wycenę w stosunku do naszego celu, uważamy, że ryzyko i zysk są przekonujące.

Laws ocenia akcje MFA jako "outperform" (kupuj) z ceną docelową na poziomie 12,5 USD, co sugeruje 37% wzrost w nadchodzących miesiącach.

Oczekiwania analityków.

Średnia cena docelowa na Wall Street wynosi 12,33 USD, co stwarza przestrzeń dla jednorocznych zwrotów w wysokości 35%. Akcje są oceniane jako umiarkowane kupno w oparciu o 2 kupna i 1 wstrzymanie. Ta perspektywa sygnalizuje, że inwestycja Sternlichta w MFA Financial może okazać się ciekawą okazją dla inwestorów szukających zysków w późniejszych warunkach gospodarczych.

Niektórzy krytycy inwestycji Sternlichta twierdzą, że biorąc pod uwagę jego obawy dotyczące rosnących stóp procentowych i ich potencjalnego wpływu na gospodarkę, powinien on być bardziej ostrożny w inwestowaniu w firmę, która jest zależna od stóp procentowych i rynku kredytów hipotecznych. Jego zaufanie do MFA jest jednak poparte dobrymi wynikami spółki i pozytywnymi ocenami analityków.

Podsumowując, inwestycja Barry'ego Sternlichta w MFA Financial wskazuje, że jest on przekonany o zdolności spółki do osiągnięcia pozytywnego wzrostu pomimo podwyższonych stóp procentowych i potencjalnych wyzwań rynkowych. Jego zaufanie do MFA, poparte pozytywną oceną analityków, może być sygnałem dla inwestorów poszukujących ciekawych okazji w tych niepewnych ekonomicznie czasach.

Inwestorzy powinni dokładnie rozważyć swoje indywidualne cele inwestycyjne i tolerancję ryzyka przed podjęciem decyzji o zainwestowaniu w MFA Financial lub inne akcje. Ważne jest, aby skonsultować się z doradcą finansowym i przeprowadzić własne badania przed podjęciem jakiejkolwiek decyzji inwestycyjnej.

UWAGA: Nie jestem doradcą finansowym, a niniejszy materiał nie służy jako rekomendacja finansowa lub inwestycyjna. Treść tego materiału ma charakter czysto informacyjny.